Buenos Aires, la mayor ciudad de Argentina, vendió bonos por US$475 millones, recurriendo a los mercados internacionales antes de que el Gobierno nacional complete una reestructuración de deuda impaga.

La ciudad vendió los bonos a cinco años con un rendimiento de 12,5%, según una persona familiarizada con la transacción. Credit Suisse Group AG gestionó la venta de los títulos, dijo la persona, que se negó a ser identificada porque no está autorizada a hacer declaraciones.

Buenos Aires emitió deuda en momentos en que el país avanza hacia un acuerdo con los acreedores para canjear deuda impaga por US$20.000 millones que quedó fuera de la reestructuración del 2005. Un arreglo con los bonistas allanaría el camino para que Argentina venda bonos en el exterior por primera vez desde que incurrió en impago por US$95.000 millones en el 2001 y bajaría los costos de endeudamiento para los emisores locales de deuda, según RBS Securities Inc.

"Con el canje soberano argentino en el futuro cercano, estamos como sorprendidos de que ellos salgan al mercado antes de ese acuerdo", dijo David Bessey, quien administra más de US$10.000 millones de deuda de mercados emergentes en Prudential Financial de Newark, estado de Nueva Jersey.

La ciudad volvió a los mercados internacionales de deuda después de emitir en diciembre bonos por US$50 millones al 12,5% con vencimiento en el 2014. El director de Crédito Público de la Ciudad, Abel Fernández, dijo que en ese momento la ciudad planeaba vender pagarés por otros US$180 millones este año, una vez que los rendimientos bajaran después que el Gobierno federal alcanzase un acuerdo con los acreedores.

ADVERSARIO DE KIRCHNER
"Las decisiones de la Ciudad de Buenos Aires son independientes de lo que hace el Gobierno soberano", dijo hoy Fernández, en una entrevista telefónica en Buenos Aires. "Somos, financiera, económica y políticamente independientes", agregó. El funcionario declinó hacer comentarios sobre la venta de bonos.

Buenos Aires puede satisfacer sus necesidades de financiamiento sin vender deuda y todos los fondos que capte a través de la venta de bonos serán usados para financiar proyectos de infraestructura, dijo.

Buenos Aires frenó una venta de bonos por US$500 millones en el 2008 tras no obtener la aprobación del Gobierno federal. El jefe de Gobierno, Mauricio Macri, es un rival político de la presidenta Cristina Fernández de Kichchner y su esposo y antecesor, Néstor Kirchner, impulsó una ley en diciembre a través de la legislatura de la ciudad que la sacaba de un programa de supervisión nacional de deuda.

Buenos Aires tiene una calificación para su deuda externa de B2 en la escala de Moody's Investors Service, un nivel por encima de la calificación de B3 del gobierno nacional. Standard & Poor's califica a los bonos de la ciudad como B-.